Инвестиционный вклад в чем подвох
Разбор Банки.ру. Вклады или инвестиции — есть ли еще варианты?
Вклады приносят мало дохода, инвестиции приносят много рисков. Что делать тем, кому нужно больше дохода при минимальной вероятности потерь? Давайте искать.
Этот год для финансового рынка выдался во многих отношениях особым. По всему миру прокатилась волна снижения ключевых ставок — центральные банки поддерживают свои экономики в непростое время. Вместе с ними снизились ставки по банковским вкладам, и клиенты в поисках более высокой доходности бросились инвестировать: только за первое полугодие 2020 года российские частные инвесторы внесли на брокерские счета более 1,5 трлн рублей.
Что по цифрам?
Сейчас в России ставки по срочным банковским вкладам в среднем не превышают 4%, то есть находятся на уровне инфляции. Конечно, есть особые варианты, когда ставка доходит до 5,25%, но они, как правило, предлагаются банками только «с нагрузкой», то есть при покупке других продуктов. А с 2021 года налогообложение процентного дохода по вкладам изменится, так что для тех, кто на вкладах держит свыше 1 млн рублей, доходность будет еще ниже.
Очевидная альтернатива — инвестиции. Фондовые рынки растут иногда с фантастической быстротой. Например, индекс Мосбиржи только с 1 по 26 ноября вырос на 17%, просто отличный результат. А отдельные акции иногда растут еще быстрее, легенд об этом известно немало. Вот только этот же индекс с 17 февраля по 23 марта упал на 27% — и больше месяца с этим буквально ничего нельзя было поделать, покупателей на рынке практически не было. Причем до уровня, с которого начал падать в феврале, рынок до сих пор не восстановился.
Некоторые эксперты отмечают, что стоимость активов, выкупленных на рынке за этот год частными инвесторами, сильно похожа на стоимость проданного крупными игроками. То есть частные инвесторы в трудные времена спасали рынок, а профессионалы пользовались этим и сбрасывали бумаги, избегая убытков.
Можно инвестировать в облигации, и это многим кажется неплохой идеей. Заоблачных доходов тут может и не быть, зато надежно. Однако высоконадежные государственные облигации со сроком погашения до двух лет сейчас тоже имеют доходность ниже 4,5% — и это если «покупать и держать». Можно получить доходность и побольше, но чтобы она превысила, скажем, 6% годовых, погашения придется ждать 12 лет. А в моменте цены могут колебаться — конечно, не так сильно, как цены на акции, но все равно разве приятно сидеть и смотреть, как тает твой капитал? Нервы — они ведь тоже не казенные.
Доходность по корпоративным облигациям выше, чем по государственным, но и риски растут соответственно доходностям. С любой компанией-эмитентом может что-то случиться, а время сейчас неспокойное. По данным Московской биржи, только за этот год к 26 ноября по различным выпускам облигаций отмечено 129 случаев неисполнения обязательств (дефолтов и технических дефолтов). Кроме того, не будем забывать, что с 2021 года со всего купонного дохода будет взиматься налог 13%, что еще больше снизит доходность облигаций.
Нюансы профессии
Риск можно снизить, «разбросав» портфель по нескольким инструментам. Но этот вариант очевидно ограничен располагаемой суммой, а также минимальным лотом покупки конкретной ценной бумаги, в некоторых случаях измеряющимся десятками и сотнями тысяч рублей.
Есть вариант вложить средства в фонд — например, чтобы не самому собирать диверсифицированный портфель, а доверить это опытному управляющему. Однако управляющие берут комиссию, как правило, не зависящую от результата управления. И многолетняя статистика, увы, показывает, что большинство из них на длительном сроке проигрывает по доходности механически собранному биржевому индексу.
Можно, наконец, купить пай биржевого фонда, который следует за индексом в точности. Но и по нему комиссия составит около 1% в год. И такие фонды, доступные на российском рынке, не выплачивают текущих дивидендов, так что ваша прибыль — это лишь разница между ценой входа в фонд и выхода, причем гарантий здесь нет никаких. Как показала Великая депрессия 1929 года, если не вовремя вложиться даже в индекс, то потом придется ждать более 25 лет, чтобы хотя бы вернуть вложенное, не говоря о прибыли.
При этом нередки случаи, когда клиент думает, что у него в портфеле абсолютно защищенные инструменты, а в кризис оказывается, что управляющий «случайно» именно в этот портфель накупил мусора и собрал в нем одни убытки. На этот случай существует, конечно, «инвестиционная декларация» — список инструментов, в которые управляющий имеет право вложить средства клиента. Но такие списки часто формируются очень свободно, и доказать нарушение даже в очевидном случае не всегда удается.
Так что все перечисленные выше варианты — вполне рабочие, но каждый из них обладает явными недостатками.
Между гарантией и инвестицией
В последнее время многие страховые компании и связанные с ними банки продвигают такой инструмент, как инвестиционное страхование жизни (ИСЖ). Он по-своему привлекателен, поскольку позволяет клиенту поучаствовать в инвестициях и при этом «гарантирует» возврат капитала. Однако, как выяснилось, у этих продуктов есть свои нюансы. Прежде всего, это негарантированная доходность. Доход выплачивается лишь в случае, если он есть, а иначе, как в том анекдоте, «если нет, то нет». В результате клиент рискует оказаться в ситуации, когда он лишь вернет деньги, что вложил пять или семь лет назад. А с поправкой на инфляцию это будут уже совсем не те деньги.
Конечно, продукт развивается, и многие компании предлагают новую модификацию в виде «гарантированного» купона, только на деле его выплата все равно зависит от многих факторов. Например, от роста индекса или акции. При этом, как правило, компания собирает «корзину» из пяти-шести акций, и для выплаты купона все они должны достичь определенного результата. Невооруженным глазом можно заметить, что вероятность эта невелика, и остается только ждать, верить и надеяться каждый год на протяжении трех — пяти лет.
Также не стоит забывать, что предлагается ИСЖ как «100-процентно защищенный продукт», однако гарантии государственного Агентства по страхованию вкладов на него не распространяются и зависят только от самой компании.
Кстати, как и в предыдущих случаях, закон прямо запрещает управляющему гарантировать доходность инвестиций. Если вы увидите подобное, можете быть уверены, что рядом «мелким шрифтом» есть ряд оговорок. Или же перед вами мошенники.
36 за 5
Казалось бы, налицо полный ряд: от низкодоходных, но защищенных банковских вкладов до инвестиций с той или иной степенью риска. И все же многих не устраивает ни один из этих вариантов: деньги должны работать, но и рисковать ими в кризисное время совершенно не хочется.
В связи с этим стоит отдельно упомянуть новую программу «Авантаж Инвест» от страховой компании «Ингосстрах-Жизнь». Ее доходность выше, чем у банковских вкладов, при этом она гарантирована. И в этом нет никакого противоречия со сказанным выше.
Самое главное отличие: «Авантаж Инвест» — не очередной продукт инвестиционного страхования жизни, в котором есть много подводных камней. Это новый продукт на финансовом рынке, построенный на основе накопительных программ с единовременным взносом. И в самом договоре сразу же прописывается доходность и конечная сумма, которую клиент получит по окончании срока.
На год по программе «Авантаж Инвест» можно разместить деньги под 6,5% годовых. Если речь идет о сроке пять лет, то клиент получает 36% (7,2% годовых) плюс еще возможность дополнительно получить социальный налоговый вычет от государства. Компенсация там невелика — возврат 13% НДФЛ с суммы до 120 тыс. рублей. Но все-таки в случае с договором «Авантаж Инвест» это может дополнительно принести за второй год действия программы 15,6 тыс. рублей — не так уж много, но даже очень состоятельные люди такими суммами разбрасываются редко.
Доходности не рассчитываются по сложной формуле с рядом условий, а четко фиксируются в договоре. Все риски «Ингосстрах-Жизнь» берет на себя — на то она и страховая компания. При этом инвестиционная декларация составлена очень жестко, и ее соблюдение регулярно контролируется Центральным банком, так что никаких «случайностей» быть не может.
Устойчивость бренда «Ингосстрах», ведущего деятельность с 1947 года, подтверждается размером уставного капитала — 27,5 млрд рублей — и наивысшим рейтингом финансовой надежности «ruAAА» со «стабильным» прогнозом, подтвержденным рейтинговым агентством «Эксперт РА».
А в чем подвох?
Конечно, для получения максимальной доходности необходима аккуратность и умение планировать: клиента честно предупреждают, что при досрочном расторжении договора он получит не всю страховую сумму. Но это специфика страхового дела, и здесь программа «Авантаж Инвест» ничем не лучше и не хуже многих других.
Впрочем, даже здесь есть нюансы. Например, если клиенту срочно понадобились деньги, то средства, размещенные по программе на один год, можно полностью забрать назад через три квартала — разумеется, без дохода, но и без всяких комиссий, а это уже не у каждого страховщика встретишь.
При этом не стоит забывать, что «Авантаж Инвест» — это все-таки классический страховой продукт. Договор можно заключить в пользу третьего лица, и, наконец, на эти деньги нельзя наложить судебное взыскание. То есть даже от этих рисков продукт свободен и в этом отношении по уровню защиты в чем-то превосходит банковский вклад.
\n \n\t\t\t \n\t\t\t \n\t\t \n\t»,»content»:»\t\t
Что такое ИИС и как на нем зарабатывать
Россия заплатит за ваши инвестиции
Родина хочет, чтобы мы больше инвестировали. Поэтому у нее для нас подарок.
Если вы хотели начать инвестировать, но не знали с чего начать, Россия приготовила для вас специальную программу — индивидуальный инвестиционный счет. Это особый вид брокерского счета, только с налоговыми льготами. Его открывают не все брокеры.
ИИС предусмотрен для физических лиц, налоговых резидентов РФ (вы проживаете на территории РФ более чем полгода в году). Если вы подходите, знайте: вам дана возможность получить налоговый вычет, который либо повысит существующую доходность инвестиций, либо даст дополнительную фиксированную доходность. Это хорошо.
Что потребуется
От вас — два действия и одно бездействие:
Если вы выполните эти три условия, то налоговая будет готова дать вам один из двух налоговых вычетов на выбор.
Только один ИИС
Что за льготы
Родина предусмотрела для вас два варианта вычетов.
Вычет типа Б — ваш доход по ценным бумагам не облагается подоходным налогом 13%. Это выгодно тем, кто планирует вкладывать долго или получать сумасшедший доход. Еще это выгодно, если вы планируете пополнять ИИС на сумму больше 400 000 рублей в год.
Самый популярный — вычет типа А. Если вы положите деньги на ИИС в этом году, уже в следующем вы сможете подать заявление и получить свои законные 13% от вложенных средств в пределах 400 000 рублей. Можно сказать, что вы получите дополнительную гарантированную доходность.
Куда идти
Индивидуальные инвестиционные счета открывают биржевые брокеры. Обращаться можно к любому, у которого вас устраивают условия. Вот на что обратить внимание.
В договоре не должно стоять каких-нибудь «консультационных», «информационных» или «услуг по обучению».
Брокер откроет вам счет, отгрузит специальных программ для торгов на бирже, вы пополните этот счет, купите каких-нибудь бумаг и будете сидеть. Так начнется ваше путешествие в мир безудержного инвестирования.
Вычет типа А — чтобы вам вернули НДФЛ
При вычете типа А налоговая будет возвращать вам деньги из тех, что вы заплатили государству в качестве подоходного налога. Это подходит тем, кто официально трудоустроен и платит подоходный налог с зарплаты. Этот вычет можно получать каждый год, не дожидаясь трехлетнего срока.
Что вам понадобится для такого вычета:
Как всё это хозяйство подать в налоговую:
В сроках подачи вы не ограничены. Вообще, есть срок для подачи декларации — 30 апреля следующего года. Но если вы хотите подать декларацию только для получения такого вычета, вас этот срок не касается. Такие декларации можно представить в любое время в течение всего следующего за отчетным года без каких-либо санкций, главное — уложиться в 3 года. То есть крайний срок для получения налогового вычета за 2017 год — это 2020 год.
В соответствии с ч. 7 ст. 78 НК РФ подать декларацию на возврат подоходного налога можно в течение трех лет со дня его уплаты. По средствам, зачисленным на ИИС в 2015 году, это можно сделать до 31 декабря 2018 года, подав декларацию на получение инвестиционных вычетов и заявление на возврат налога за 2015, 2016 и 2017 годы.
Если вы открыли счет в 2017, то декларацию можно подавать вплоть до 2020 либо можно подать в 2018 за 2017, в 2019 за 2018 и так далее. За получение вычета по каждому году вы подаете отдельную декларацию.
Подводные камни ИИС: с чем может столкнуться начинающий инвестор
На первый взгляд индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) может показаться идеальным инструментом для работы на фондовой бирже. В отличие от обычного брокерского счета, ИИС обеспечивает освобождение от налогов или их возврат на сумму до 52 тысяч рублей ежегодно. Но взамен он потребует от своего владельца выполнения определенных условий. Изучить их необходимо заранее, чтобы потенциальная прибыль не обернулась реальными потерями.
Три года, и ни секундой меньше
Перед входом в любую сделку нужно точно знать, на каких условиях из нее можно выйти. И это в полной мере относится к ИИС, потому что в течение трех лет закрыть его без потерь будет невозможно. При досрочном расторжении отменяются все налоговые льготы. Придется заплатить НДФЛ на прибыль от совершенных сделок, а если налоговые вычеты уже получены, то вернуть их возможно даже со штрафными санкциями.
Внимание. Максимальный срок действия индивидуального инвестиционного счета не ограничен, и закрывать его по истечении трех лет необязательно.
Важно. Трехлетний отсчет наступает сразу после открытия индивидуального счета, а не после его пополнения. Минимальная сумма взноса не установлена.
ИИС. One love
Зато никто не запрещает переводить ИИС от брокера к брокеру. Процедура эта небыстрая и требует затрат, но если выгода превышает потери, то никаких ограничений и препятствий нет.
Как быть, если хочется больше ИИС? Привлечь близких родственников к открытию индивидуальных счетов, объяснив им, особенно тем, которые платят приличный НДФЛ, все выгоды такого счета.
Наличие нескольких ИИС в семье поможет преодолеть и ограничение инвестиционного максимума. Годовой лимит на пополнение счета в настоящее время составляет 1 млн рублей.
Внимание. Правом открыть индивидуальный инвестиционный счет обладают только налоговые резиденты РФ.
Без страховки
Денежные средства на любом брокерском счете, и ИИС тут не исключение, не застрахованы. В случае лишения лицензии или банкротства брокера, рассчитывать на компенсацию особенно не приходится. Конечно, по закону он обязан в течение трех дней уведомить клиентов о прекращении деятельности и вернуть деньги. Но будем реалистами.
Важно. Если пришло уведомление, что брокер обанкротился или лишился лицензии, достаточно оформить поручение на перевод бумаг другому брокеру. Но сделать это лучше в максимально короткие сроки.
Тип вычета на переправе не меняют
Вычет типа «А» дает право на возврат 13% от суммы внесенных на счет средств (но не более 52 тыс. руб. в год) Использовать его рекомендуется в том случае, если владелец счета получает официальную зарплату, облагаемую НДФЛ. Вычет типа «Б» освобождает от уплаты налогов на доходы, полученные при инвестировании. Он рекомендован тем, у кого облагаемых налогом доходов нет или они малы.
Справка. Максимальная сумма налогового вычета по типу «А«.
I год 400 × 13 % = 52 000 руб.
II год 400 × 13 % = 52 000 руб.
III год 400 × 13 % = 52 000 руб.
Пополнив счет в декабре текущего года, оформить вычет можно уже в январе будущего.
Суммировать эти два вычета нельзя, придется выбирать. Но не стоит с этим торопиться. Право выбора вычета дается только раз, и до закрытия счета он остается неизменным. Владельцу ИИС предоставляется возможность определиться с вариантом налоговых льгот в любое время и даже непосредственно перед закрытием счета.
Рубли и никакой валюты
Зачисления на ИИС возможны только в рублях, но на этом ограничения заканчиваются. Внутри счета можно покупать и продавать любые активы, в том числе и валюту. Как купить валюту на ИИС мы уже писали. Также доступны акции иностранных компаний, ETF, еврооблигации. Если ценные бумаги торгуются в валюте, то, используя ИИС, можно купить ее на бирже, что, кстати, обычно выгоднее всего, и использовать для приобретения этих активов.
Еще одно ограничение касается выхода на биржи. Некоторые брокеры предоставляют владельцам ИИС возможность совершать сделки только на одной из них. С этим ничего сделать нельзя, кроме как выбрать другого брокера.
Подпишитесь на нашу рассылку, и каждое утро в вашем почтовом ящике будет актуальная информация по всем рынкам.
Отзывы об инвестиционных продуктах
Подал поручение на закрытие ИИС в офисе обслуживания 01.12.2021. Прошло уже больше двух недель, но не уведомлений о работе по закрытию, не реальных действий не происходит.
При общении в чате или с горячей линией сотрудники прямо говорят, что РЕГЛАМЕНТА НЕТ и обычно происходит до 30 дней, но. Весь отзыв
Когда приняла решение сделать перевод ИИС другому брокеру не смогли. Весь отзыв
Только сегодня 16.12.2021 после 7 месячного. Весь отзыв
Я являюсь клиентом Сбербанка Gold! Ростов на Дону! И обслуживался У Кристины М-ой! После она мне звонит и говорит до давнего времени. И говорит мой банк не перспективен, а вот БКС лучше я люблю свой банк сбербанк! Почему она мой банк оскорбляет и таким наглым. Весь отзыв
ПАО Сбербанк, ул Героев Панфиловцев 16к1
6 декабря я пришёл к ним в отделение открывать брокерские счёта. Сказал, чтобы мне открыли один ИИС счёт, и один обыкновенный брокерский счёт. Т.е. чтобы открыли два счёта. Заполнил все документы, мне отдали заявления на открытия счёта.
Вчера я устанавливаю приложение ВТБ Мои инвестиции. Весь отзыв
Не возможно отключить дистанционно обслуживание у этого брокера после закрытия брокерского счета. Подключиться дистанционно можно, а отключиться нет. Просят посетить их офис. Сообщил им что ближайший офис в другом городе. Все равно отказали.
На сколько это правомерно? Куда можно. Весь отзыв
Очнь простая операция. Для это я обратился. Весь отзыв
Никогда ни кому больше не порекомендую данную компанию для тех кто занимается трейдингом! это просто ужас, постоянно зависающая программа, не работающая система, которая отключается от 30 минут до 3 часов, в течении которого ничего нельзя сделать.
Самое интересное что по исходу пишешь в тех. Весь отзыв
Итак опишу вкратце свои мучения с брокером БКС.
Прошу доработать авторизацию и сделать ее двухфакторной (по логину-паролю + СМС с кодом) в личных кабинетах:
ВТБ Мои Инвестиции (vtb.ru). Весь отзыв
27.07.2021 открыла ИИС у Альфа Капитал. 24.11.2021 закрыла ИИС. Есть письменное подтверждение.
27.11.2021 я открыла ИИС в приложении ВТБ Инвестиции. Через некоторое время стало появляться уведомление: нужно закрыть ИИС у другого брокера. И количество дней, через которое нужно закрыть.
27.11.2021 я открыла ИИС в приложении ВТБ Инвестиции. Через некоторое время стало появляться уведомление: нужно закрыть ИИС у другого брокера. И количество дней, через которое нужно закрыть.
Я звонила в УК «Альфа Капитал». Мне подтвердили, что ИИС закрыт 24.11.2021. В ВТБ сообщили, что информация берется из базы данных Московской биржи. В Альфе мне сказали, что передали информацию о закрытии ИИС в налоговую. А с Московской биржей они не общаются.
В Московской бирже сказали, что смогут обновить информацию, если к ним обратится брокер. И что они с Альфой они общаются.
Короче, время идёт. Две недели пользоваться ИИС у ВТБ я не могу, потому что Альфа Капитал не может передать информацию о закрытии ИИС Московской бирже. Такого отвратительного отношения к клиентам я давно не встречала.»>
Личный опыт: я заработал на ИИС за три года 70%
Наш редактор Максим Глазков, отвечающий за вклады и инвестиции, три года назад открыл индивидуальный инвестиционный счёт (ИИС). За это время ему удалось увеличить вложения на 70%. Вот как это получилось.
Я открыл ИИС в январе 2018 года. Поначалу у меня была хитрая стратегия: просто открыть счёт и ничего не делать, чтобы через три года закинуть туда 400 000 ₽, а потом быстро получить с них 52 000 ₽ налогового вычета в качестве дохода. Спустя полгода я понял, что если буду покупать на ИИС хоть какие-то перспективные ценные бумаги, то доход может быть значительно больше 13%.
Что такое ИИС
ИИС — это индивидуальный инвестиционный счёт, который даёт инвестору одну из двух льгот от государства:
Налоговый вычет типа А — владельцу ИИС возвращают 13% от суммы пополнения счёта, но не больше чем 52 000 ₽ каждый год. Чтобы получить максимальную выгоду, нужно вносить по 400 000 ₽ в год.
Налоговый вычет типа Б — владелец ИИС освобождается от уплаты 13% налога с дохода при продаже ценных бумаг. Такой тип вычета больше подходит опытным инвесторам с высокой доходностью или людям, которые не имеют официального дохода.
Минимальный срок владения ИИС — три года. Налоговый вычет первого типа можно получать каждый год. Но если закрыть счёт досрочно, то полученную от государства льготу придётся вернуть. Вычет второго типа оформляется только по истечении трёхлетнего срока.
Каждый год ИИС можно пополнять на сумму до 1 миллиона ₽.
Счёт я пополнял небольшими суммами — в среднем от 10 до 40 тысяч ₽ в месяц. Делал это первым делом после получения зарплаты.
На тот момент у меня был совсем небольшой опыт инвестирования. Я покупал акции Сбербанка на подъёме. После покупки их стоимость снизилась, и мне пришлось несколько месяцев ждать восстановления цены, чтобы хотя бы ничего не потерять. В общем, инвестор я был — так себе.
После нескольких месяцев анализа рынка я решил покупать на ИИС биржевые фонды (ETF), состоящие из акций зарубежных компаний. Мне нравилось, что их стоимость номинирована в иностранной валюте — от каждого падения рубля я бы только выигрывал. Я выбрал FXIT, поскольку в его состав входят ценные бумаги Facebook, Apple, Microsoft, Visa, Alphabet и других известных компаний.
Каждый месяц я покупал по несколько лотов FXIT. Следил за их стоимостью. Бывало, что цена снижалась, и я получал убыток на несколько тысяч рублей. Но чаще всего стоимость бумаг увеличивалась. Так, если первые лоты FXIT я покупал за 4321 ₽, то сейчас их цена выросла до 10 023 ₽.
Постепенно я пришёл к выводу, что вкладывать все деньги в один инструмент рискованно, даже если FXIT в основном только растёт. Нужно диверсифицировать вложения, то есть инвестировать в разные бумаги, в том числе и в другие ETF.
Я не хотел покупать в портфель акции российских компаний, в тот момент они падали после каждого объявления антироссийских санкций. Но жадность заставила пойти на риск. Купил акции Северстали, поскольку они платили на тот момент дивиденды больше 10% годовых, и акции Аэрофлота, по которым аналитики прогнозировали рост цены со 120 ₽ до 150 ₽. Позже докупил привилегированные акции Сургутнефтегаза — им предвещали рост с 30 ₽ до 50 ₽. Ещё удачно приобрёл Ленэнерго по 115 ₽.
Мои самые выгодные и неудачные вложения
Стоимость акций меняется каждую секунду, поэтому могут быть небольшие расхождения в подсчёте итоговой доходности портфеля.
За три года в моём портфеле оказалось 11 ценных бумаг. Больше всего мне удалось заработать на биржевом фонде FXIT — 73,02%. Также хорошую доходность показали вложения в китайские акции FXCN — 61,61%, и золото, прибавившее 43,79%.
Самой неудачной покупкой стали акции «Аэрофлота», которые мне принесли убыток в 26 340 ₽. Потери от Татнефти и FXIM (IT-акции США) — несущественные — 2378 ₽. Я не собираюсь продавать убыточные бумаги. Буду ждать, пока они вырастут, чтобы выйти из минуса и получить прибыль.
Сколько я заработал за 3 года
В первый год я смог пополнить ИИС на сумму 266 999 ₽. Хотел бы больше, но не получилось — старался быстрее погасить ипотеку.
В начале 2019 года я подал налоговую декларацию с подтверждающими документами и вернул за пополнение счёта 34 710 ₽. Полученные деньги отправил на ИИС. В 2019 году закинул на счёт 400 518 ₽, вернул 52 000 ₽. Тоже положил их на ИИС. В 2020 пополнил ИИС ещё на 400 000 ₽ и в 2021 должен снова вернуть 52 000 ₽.